Mercantil y fiscal no son dos despachos distintos

Es habitual ver operaciones societarias impecables desde el punto de vista mercantil que generan una factura fiscal evitable, y planificaciones fiscales brillantes que no se sostienen porque los acuerdos sociales están mal adoptados o los estatutos no lo permiten. Nosotros trabajamos las dos dimensiones a la vez, porque en la práctica son la misma.

Una aportación no dineraria, una escisión, la entrada de un inversor o el nombramiento de un consejero delegado retribuido son actos mercantiles que se documentan en escritura y se inscriben en el Registro Mercantil, pero cuya factura la determina la Ley del Impuesto sobre Sociedades. Redactarlos sin el criterio fiscal delante es la fuente de una parte considerable de los ajustes que después hay que discutir con la Administración.

Qué incluye el área mercantil y societaria

1. Constitución de sociedades

Elección del tipo societario, redacción del objeto social con la amplitud adecuada, capital y aportaciones dinerarias o no dinerarias, régimen y retribución del órgano de administración, prestaciones accesorias, alta censal, libros y obligaciones formales del primer ejercicio.

2. Estructura holding

Concentración de participaciones en una sociedad cabecera para centralizar dividendos con la exención del 95% del artículo 21 de la LIS, separar el patrimonio del riesgo operativo, reinvertir dentro del grupo sin coste fiscal intermedio y facilitar tanto la entrada de inversores como la sucesión familiar.

3. Reestructuración empresarial y régimen FEAC

Fusiones, escisiones totales y parciales, aportaciones de rama de actividad y canjes de valores acogidos al régimen de neutralidad fiscal del capítulo VII del título VII de la LIS, con el motivo económico válido construido y documentado desde el primer momento, que es lo único que sostiene el régimen frente a una comprobación.

4. Compraventa de empresas y due diligence fiscal

Due diligence fiscal del target, elección entre compra de participaciones y compra de activos, cálculo del precio y mecanismos de ajuste, manifestaciones y garantías con su régimen de responsabilidad, depósitos en garantía y planificación de la tributación de la plusvalía del vendedor.

5. Pactos de socios y gobierno societario

Mayorías reforzadas y materias reservadas, cláusulas de arrastre y acompañamiento, antidilución, permanencia y no competencia, régimen de salida y su valoración, opciones de compra y venta, y encaje del pacto con los estatutos y con la normativa societaria.

6. Empresa familiar

Verificación y mantenimiento de los requisitos de la exención en el Impuesto sobre el Patrimonio —puerta de entrada a la reducción del 95% en Sucesiones y Donaciones—, protocolo familiar, órganos de gobierno de la familia y planificación del relevo generacional.